今年以来基(jī)金代销机构被基金公司(sī)解(jiě)约的(de)情形明显(xiǎn)增多。

　　近(jìn)日，又有多家基金公司(sī)发布与基金代销机构(gòu)解约的公(gōng)告。截至6月1日(rì)，今年(nián)以来已有18家(jiā)基金公司宣(xuān)布与28家基(jī)金代销(xiāo)机构终止合作。而从机(jī)构类型看，中小型独立基金销(xiāo)售机构居多，此外，也有银行和保险。

　　值得一提的是，近(jìn)年来由于(yú)经营不善或违规，已(yǐ)有(yǒu)多家基(jī)金销售机构主动或被动注销牌(pái)照。

　　业内人士认为，基金公司与基金销售(shòu)机构(gòu)之间(jiān)的合作本(běn)就是双向选择(zé)，在高质量发(fā)展背景下，基金公司严格(gé)筛选代(dài)销机构也是降本增效(xiào)的(de)主流(liú)选(xuǎn)择。未(wèi)来，基金代(dài)销(xiāo)行业优胜(shèng)劣汰生态或将持续。

　　公募密集终止与基(jī)金代销(xiāo)机(jī)构合作

　　6月1日，西部利得(dé)基金(jīn)发布公告，自2023年6月9日起(qǐ)，终止浦(pǔ)领基金办理该公(gōng)司旗下基(jī)金的相关销售(shòu)业务。值得注意的是，今年(nián)以来，还有方(fāng)正富邦(bāng)基金、平安基金，以(yǐ)及海富通(tōng)基(jī)金停止(zhǐ)了与浦领(lǐng)基金(jīn)的基金(jīn)销售合作(zuò)关系(xì)。

　　5月29日，长盛基金发布公(gōng)告，经与北京虹点基金销售有限公(gōng)司、上海(hǎi)凯(kǎi)石财富基金销售(shòu)有限公司协商一(yī)致，自2023年5月29日起，上述基金销售(shòu)机构将不再(zài)代理销售公司旗下(xià)所有公募基(jī)金。

　　就在此(cǐ)前的5月18日，长盛基金也发(fā)布公告称，与方德(dé)保险代理有(yǒu)限公司、民(mín)商基金(jīn)销售（上海）有(yǒu)限公司协商一致，自(zì)2023年5月18日起，上(shàng)述基金销售机构将不再代理公司旗下所(suǒ)有公募基金。自公告之日起，上述公(gōng)司不再(zài)办理本公(gōng)司旗下基金的开(kāi)户、认购、申购等(děng)基金买入的相关(guān)业务，只保(bǎo)留赎回业务(wù)，直至所有(yǒu)客户赎(shú)回全部份(fèn)额。而在今年4月(yuè)，西部利得基金(jīn)、上银基金也(yě)终(zhōng)止了(le)与民商基金的(de)基金(jīn)销(xiāo)售合(hé)作，上银基金则于2月终(zhōng)止与该机构的合作关系，但也有宝(bǎo)盈基金、万家(jiā)基金新增与民商基金(jīn)的销售合作(zuò)。

　　据中国基金报(bào)记者统计，截至6月1日(rì)，今年以来，已有18家基金公司(sī)宣布与28家(jiā)基金(jīn)代(dài)销(xiāo)机(jī)构终止合(hé)作(zuò)。

　　其中，2月，有3家基(jī)金公(gōng)司终(zhōng)止合计7家独立基金销售机构(gòu)的合作；3月，有(yǒu)8家基金公司终止了合(hé)计17家独立(lì)基金销售机构的代(dài)销合作(zuò)，其中包括1家保险公司(sī)；4月，有5家基金公司终止了合(hé)计6家独(dú)立基金(jīn)销售机构的合作；5月(yuè)以来(lái)，则已有9家基金公司(sī)宣布终止了合计12家基金代销机(jī)构的合作，这其中(zhōng)包括独立基金销(xiāo)售机构、银行和保险。

　　金地集团是国企还是民企，金地集团房地产排名目(mù)前这些代销(xiāo)机(jī)构(gòu)中，正融基(jī)金解除(chú)合作关系的(de)基金公司最(zuì)多，年内已(yǐ)有5家；而(ér)基金(jīn)公司中，长盛基金解除合作(zuò)关系最为(wèi)频繁(fán)，3月以来几(jǐ)乎每月都会和基金(jīn)代(dài)销机构解(jiě)除(chú)合(hé)作关系，目前已累计解约11家(jiā)，海(hǎi)富通基金今年2月和(hé)3月分别解(jiě)除(chú)5家合作关系，已累(lèi)计10家。

　　严(yán)格(gé)筛选(xuǎn)代销机构

　　助推(tuī)降本增(zēng)效

　　整体来看，前述被解约的基金销(xiāo)售机构多(duō)为中小型机构(gòu)。

　　业(yè)内人(rén)士(shì)表(biǎo)示，随(suí)着代销机构数(shù)量(liàng)增多及监管趋严(yán)，近(jìn)几(jǐ)年公(gōng)募基金公司对(duì)于代(dài)销机构的选择标准也在(zài)提高。在高质量发展背景(jǐng)下，严格(gé)筛(shāi)选基金(jīn)代销机构，也是实现(xiàn)降本增效的(de)一大举(jǔ)措(cuò)。

　　一家基金公(gōng)司内(nèi)部人员表(biǎo)示，基金(jīn)公司终(zhōng)止(zhǐ)与销售机构(gòu)的(de)合(hé)作(zuò)，无(wú)非(fēi)是以下三种情(qíng)况：一是(shì)基金销量一直得不到有效增长(zhǎng)，对基金公司(sī)整体基金销售贡献不(bù)大；二是受到监管(guǎn)处罚；三是销售(shòu)机(jī)构主业发(fā)生改变。

　　“实(shí)际上，前(qián)两年就这样(yàng)终(zhōng)止过(guò)一轮，理(lǐ)由(yóu)无非就是这些。”但该内部人(rén)员也坦言，今年以来权益市(shì)场低迷，基(jī)金销(xiāo)售困难(nán)也加速了(le)对尾部销售(shòu)机(jī)构的淘汰。“上(shàng)太多销售合作机构，没有(yǒu)太大(dà)意义，只(zhǐ)是徒增(zēng)后台工作(zuò)量。”

　　华林证(zhèng)券董事总(zǒng)经理贾志(zhì)也表示，基(jī)金公司终止与代销(xiāo)机构的合作，通常是基金(jīn)代(dài)销(xiāo)机构销(xiāo)售能力(lì)较弱，且又(yòu)受到监管(guǎn)的处罚，就会很果(guǒ)断地解(jiě)除合作关系。“基金公司与基(jī)金代销机构的合(hé)作是市(shì)场(chǎng)化的(de)，要考虑维护成本与合作的潜(qián)力，基(jī)金公司会依据(jù)自身的发展状况有(yǒu)选择的与(yǔ)基金代销机构合作。”

　　北方一家公募公司(sī)渠(qú)道负责人透露，其所在(zài)公司选择(zé)基金销售公司，有一套完(wán)整的基(jī)金(jīn)销售评估办法，比(bǐ)如基(jī)金销(xiāo)售(shòu)保有规模、机构成立时间、综(zōng)合能(nén金地集团是国企还是民企，金地集团房地产排名g)力，以及与哪些公(gōng)司合(hé)作等都是考核的要素，其中，要求其公募基金销售保有(yǒu)规(guī)模排名排(pái)名前(qián)100，是硬(yìng)性指(zhǐ)标。

　　“跟基金销售机(jī)构合作后(hòu)，需要(yào)对(duì)接系统(tǒng)，每年要付出系统维护成本，很(hěn)多(duō)销售公(gōng)司一年的保有量也没(méi)有多少，甚(shèn)至都覆盖不(bù)了(le)成本。”据该负责人透(tòu)露，即(jí)便是前(qián)100名，也有相当一(yī)部分(fēn)达(dá)不(bù)到(dào)标准。

　　在贾志看来(lái)，基金公(gōng)司与基金代(dài)销机构的合作是双(shuāng)向选择，基金公司希望能有销售能(néng)力强的机构合作(zuò)，头部(bù)代销机(jī)构也会对基(jī)金(jīn)公(gōng)司的投研能力，管(guǎn)理(lǐ)规模，也(yě)有一定的要求。

　　此外，另(lìng)据(jù)某基金研金地集团是国企还是民企，金地集团房地产排名究人(rén)士称，目前基金代销的(de)机构主要分(fēn)为银行、第(dì)三方(fāng)基金销售机(jī)构，以及券商(shāng)，从禀(bǐng)赋(fù)来说，各(gè)有千(qiān)秋，比如，银行在渠(qú)道方面基础较强，更擅长固收类产(chǎn)品的服务，第三(sān)方销售渠道线(xiàn)上(shàng)渠(qú)道较强，尤其(qí)是蚂(mǎ)蚁、天天等互联(lián)网平台流量形成显著护城(chéng)河，随(suí)着AI演进，领(lǐng)先地(dì)位将更加(jiā)夯实，而券商是以线下营业部为抓手，对权益类产品(pǐn)服务(wù)能(néng)力较强。

　　贾志表示，未来的基(jī)金销售(shòu)市场(chǎng)，主要还是在银行渠道和头部互联网公(gōng)司，券商作为后起之秀，也是(shì)不容忽(hū)视的(de)力量(liàng)。

　　马太(tài)效(xiào)应(yīng)显著

　　基金代销(xiāo)行业优(yōu)胜劣汰或将持续

　　近年来，马太效应依然是(shì)基金(jīn)销售(shòu)行业所面临的重要趋势(shì)。

　　中国基(jī)金业协会最新公(gōng)布的(de)公募基金(jīn)销售保有量数据显示，一季度，三方机构销售增长最为明显，互联网(wǎng)流量优势继续发力，银行、三方、券商(shāng)代销占比已从过去6：2：2变为接近5:3:2。

　　而在第三方独立基(jī)金销售渠道(dào)中，头部机(jī)构竞争优(yōu)势更为突出。截至今年一季度末，公募基金销售保有规(guī)模(mó)前(qián)100强(qiáng)中，21家独(dú)立基(jī)金(jīn)销售机构保有2.81万(wàn)亿(yì)非货币市场公募基(jī)金。而(ér)前三名蚂蚁基金、天(tiān)天基(jī)金、腾安(ān)基(jī)金(jīn)合计保有(yǒu)约2.06万亿，占(zhàn)比超(chāo)73％；对比这21家中排在末位的泛华普益基(jī)金销售有限公司(sī)，其非货币(bì)市场公(gōng)募基金保有规模为54亿(yì)元，首(shǒu)尾差距十分明显，未上榜的独立基金销(xiāo)售(shòu)机构(gòu)保有规模则更少。

　　另据Wind统计，截(jié)至6月1日，在全市场473家基金代销机(jī)构中(zhōng)，目前(qián)共有(yǒu)26家基金销售机构的代销基金数量在7000只以上，与(yǔ)此(cǐ)同时，也有111家基金(jīn)销售(shòu)机构代(dài)销(xiāo)数量不(bù)足(zú)百只。而(ér)在(zài)115家独立基金销(xiāo)售机构中(zhōng)，15家代销数量在7000只以(yǐ)上(shàng)，17家代销不足白只。其中，还(hái)有6家目前(qián)只跟1家基金公(gōng)司合作。

　　实际上(shàng)，近些年来基(jī)金销售行业分化更趋明显，不少中小型基金销售(shòu)机(jī)构在行业大洗牌中退(tuì)场。

　　今年4月18日，根据证监(jiān)会网站显(xiǎn)示，近期深圳前海凯(kǎi)恩斯(sī)基金销售(shòu)有限公司向中(zhōng)国证券监督管理委员(yuán)会提交了注销公募(mù)证券投(tóu)资(zī)基金销售(shòu)业(yè)务(wù)许可证的申(shēn)请，根据(jù)《行政(zhèng)许可法》《证券投(tóu)资(zī)基金法》《公开募集证券投资基金销售机构(gòu)监督管理办(bàn)法》等有关规定，中国(guó)证券监督管理委员(yuán)会(huì)决定注(zhù)销深圳前海凯恩斯基(jī)金销售有限(xiàn)公司(sī)公募证券(quàn)投(tóu)资基金销售业务许可证。

　　同样是在(zài)4月，上海证监局挂出了注销(xiāo)永鑫保险销售服务有限公司(sī)公(gōng)募证(zhèng)券投资基金销售业(yè)务(wù)许可(kě)证的公示(shì)。永鑫保险销售也是目前第一(yī)家主动注销(xiāo)基金销售牌照的保险(xiǎn)代理公司。

　　实际上，近年(nián)来，有不少基(jī)金代销机构由于(yú)经营困难等原因，主动注销基金销售(shòu)牌照，退出(chū)竞争行(xíng)业。比(bǐ)如河南安存(cún)基金(jīn)、科地瑞富基金、晟视天下基金、植信基金、唐鼎耀(yào)华(huá)基金等多家机构都选择主动注销(xiāo)基金代销牌照。

　　不过，也有(yǒu)机构是由于违(wéi)规等原因(yīn)被吊(diào)销牌照，比(bǐ)如，去(qù)年(nián)12月，上海(hǎi)证监局(jú)发布消息(xī)，宣布注销(xiāo)上海久富财(cái)富基金(jīn)销售(shòu)牌(pái)照。此(cǐ)前，泰诚(chéng)财(cái)富、财路基(jī)金、大(dà)泰(tài)金石基(jī)金(jīn)等第三方代销机构也(yě)被吊(diào)销了(le)牌照。

　　业内人士认为，严监管态势下，未来基金(jīn)代销行业优胜劣汰生(shēng)态(tài)或将持续。

　　编辑：舰长

未经允许不得转载：太仓网站建设,太仓网络公司,太仓网站制作,太仓网页设计,网站推广-昆山云度信息科技有限公司 金地集团是国企还是民企，金地集团房地产排名