5月12日(rì)晚间，根据(jù)美国证券交易委员会（SEC）披露，国内千亿(yì)私募景林(lín)资产递交了(le)截至破壁机能绞肉吗，破壁机能绞肉馅吗2023年3月31日的(de)第(dì)一季度持仓(cāng)报告（13F）。

　　景(jǐng)林资(zī)产(chǎn)是(shì)国(guó)内管理(lǐ)超(chāo)千亿元(yuán)人(rén)民币(bì)的对冲(chōng)基金机构(gòu)，亦是内地少有的进行大手笔持有美股的(de)买方机构(gòu)之一，景林的动(dòng)向受到(dào)了市场(chǎng)广(guǎng)泛的(de)关(guān)注。

　　1

　　千(qiān)亿私募景林资产持仓曝光

　　报告(gào)期内(nèi)，景林资产整体持仓(cāng)规模小幅提升(shēng)至(zhì)17.29亿(yì)美元，折合(hé)人民(mín)币120.2亿元(yuán)，相较(jiào)于2022年四季(jì)度的16.29亿美元(yuán)规模，环比增(zēng)幅(fú)6.14％。

　　数据显示(shì)，截止2023年一(yī)季(jì)度末，景林资(zī)产在美股市场持有(yǒu)34家上市(shì)公司(sī)的股票。其中，前十大(dà)持仓标的在总市值中的占(zhàn)比下降到(dào)77.89％，上(shàng)季度这一数(shù)据为82.33％。

　　一季度，景林共建仓5只股(gǔ)票，分别为英伟达、谷歌、爱奇艺、好(hǎo)未来(lái)、booking。清仓和(hé)减持方面，景林(lín)资产一季(jì)度前五大卖出(chū)标的包括：京东、满帮、贝壳、雾芯科(kē)技、拼多(duō)多。

　　景(jǐng)林(lín)资(zī)产(chǎn)美股持(chí)仓(cāng)前十大重仓(cāng)股分别为：拼多多(duō)、新东方、网易、META PLATFORMS、中通快递、英伟达(dá)、微(wēi)软、BOSS直聘、360数科。

　　景林美股头号(hào)重仓股(gǔ)依(yī)旧是(shì)拼多(duō)多，与上季度对比，景林资产减仓了133.85万(wàn)股，较上季度持仓数量下降24％。

　　此前(qián)，景(jǐng)林连续三个(gè)季(jì)度增持(chí)拼多多。2022年(nián)二季度增持(chí)拼(pīn)多多24.02万股，三(sān)季度增(zēng)持123.39万股，四季度则增持233.75万股，一次比一(yī)次猛。拼多多也(yě)不(bù)负众望，从股价表(biǎo)现看，拼(pīn)多(duō)多去年二、三、四季度分别(bié)上涨54.1％、1.26％和30.31％。

　　然而，拼多多的上涨(zhǎng)势头在今年2月初(chū)便(biàn)戛然而(ér)止(zhǐ)了，景林资(zī)产在此前“越(yuè)跌越买(mǎi)”的策略奏效后，或许在股价“掉(diào)头”之际进(jìn)行了止盈操作。？？？

　　此外，一季度景林新建仓(cāng)的英(yīng)伟(wěi)达，空降前十大重仓股(gǔ)第七(qī)位，一口气买入32.53万股，一季度末(mò)持仓市值为0.9亿(yì)元。截止至5月12日，今年以(yǐ)来(lái)英伟达累计上涨(zhǎng)93.98％。？？？

　　2

　　积极布局教育股，与高毅“唱反调(diào)”

　　一季度，景林(lín)资产(chǎn)在美股的操作中(zhōng)，最为亮眼的当(dāng)属重点加仓教育股。

　　数据显示，截至今年一季度末(mò)，景林资(zī)产持有新东方430万股，环比去年底加(jiā)仓368.8万(wàn)股，期末(mò)持股(gǔ)市值超(chāo)1.6亿美(měi)元，一跃成为景林资产的第二大重仓(cāng)股。与此同时，景林资产(chǎn)一(yī)季度(dù)还建仓了好未来，期(qī)末(mò)持股数量达(dá)224.6万股(gǔ)。

　　今年以来，上述两只教育个(gè)股(gǔ)股价均处于震荡(dàng)态势(shì)，并无(wú)太(tài)多亮眼(yǎn)表现。

　　景林资产认为，从全行业来(lái)看，不同年龄层的(de)用户(hù)对“教(jiào)育”的(de)需求依然旺盛，除了应(yīng)对考试，还包括开拓眼界、增(zēng)长知识、潜力挖(wā)掘(jué)、提(tí)升综(zōng)合能力等。双减政策推行之后，目(mù)前行业政策环(huán)境趋于稳定，但过程中很(hěn)多公(gōng)司退(tuì)出离开，使得(dé)行业(yè)竞争格(gé)局趋缓，对于存(cún)量公司有(yǒu)利。

　　“从行业龙头公(gōng)司本身来说，凭借多年积(jī)累的口碑和公(gōng)信力，品牌的护城(chéng)河(hé)依然很(hěn)深(shēn)。个别头部企业在K9学科之外的教育领域业务基础扎实，原有的留(liú)学(xué)等业(yè)务恢复增长，同(tóng)时素质(zhì)教育、直播电(diàn)商业务等新业务成为新的增长驱(qū)动力。且公司(sī)的利润和(hé)现(xiàn)金(jīn)流稳中转(zhuǎn)好，同时账上资金(jīn)充足(zú)，当时的估(gū)值下有足够的安(ān)全边际(jì)。在过去几个季度的财报中，我们看(kàn)到(dào)了(le)相关的积极信号。”景林资(zī)产表示。

　　值得一(yī)提(tí)的是，高毅资产(chǎn)对于教育领域(yù)也颇为看(kàn)好，但是标的选择似(shì)乎(hū)与景林资产(chǎn)存(cún)在分歧。

　　美国证券交易委员会公开资(zī)料显示(shì)，截至今年一(yī)季度末(mò)，高毅(yì)资产持(chí)有新东方(fāng)24.4万(wàn)股，相比于(yú)去年底减仓超10万股，减(jiǎn)仓比例接近三成。而(ér)一季度高(gāo)毅资产大举(jǔ)买入近156万股好未来(lái)，相(xiāng)比于去年底(dǐ)增(zēng)持幅度达112％。

　　破壁机能绞肉吗，破壁机能绞肉馅吗g>3

　　但斌深夜难眠，炮轰市场投机之(zhī)风

　　自五(wǔ)一节过后，传媒(méi)、游戏板块成为资金炒作(zuò)AI的重点方(fāng)向，中(zhōng)特估支线也由暗转明，晋升市场第二大主线。

　　可(kě)好景不长，本周中特估仅热闹了一两天，随后便开始持续下跌(diē)，传媒、游戏板块更是(shì)大幅(fú)杀跌，高位(wèi)股接连(lián)跳水。

　　破壁机能绞肉吗，破壁机能绞肉馅吗lt="但斌深夜难眠！景(jǐng)林持仓曝光，与高毅(yì)“唱反调(diào)”" src="http://getimg.jrj.com.cn/images/2023/05/weixin/one_20230513183318892.png">

　　（本文内容为客观数据信息罗列，不构成任何投(tóu)资建议）

　　此(cǐ)前连续24个交(jiāo)易日成交额超(chāo)万亿(yì)元阶段纪(jì)录，在(zài)本(běn)周(zhōu)遭遇终结。周三时，市场成交量尚且保持在1.2万(wàn)亿水平，周(zhōu)四便陡然跌破万亿，5月11日和5月12日成交额连续两日萎缩，分别为8973.19亿元(yuán)和8495.91亿元(yuán)，沪深两市陷(xiàn)入缩(suō)量震(zhèn)荡阶段。

　　面(miàn)对市(shì)场的急剧降温，市场(chǎng)观点(diǎn)认为，主(zhǔ)要原因是5月11日晚间发布的金(jīn)融数(shù)据大幅低(dī)于(yú)预期。

　　据国(guó)盛证券，4月新增信贷7188亿元，虽然(rán)同比(bǐ)多增(zēng)734亿元，但是考虑到去年4月基数的异(yì)常，因而(ér)与往年相比，今年(nián)4月信贷则是明显跌落，而今年4月信贷(dài)低于2021年同期(qī)7512亿元(yuán)。居民贷款回落再(zài)度成(chéng)为信贷回落的主要原因。而企业(yè)中长期贷款继续保持同比多(duō)增，4月同比(bǐ)多(duō)增4017亿元(yuán)至6669亿元。信贷下滑带(dài)动社(shè)融增速(sù)回(huí)落(luò)，4月(yuè)新增社(shè)融1.22万(wàn)亿，与2021年4月(yuè)相比，今(jīn)年(nián)4月同(tóng)比少增(zēng)6370亿元。

　　署(shǔ)名光(guāng)大证(zhèng)券的点评称，4月下旬票(piào)据利率(lǜ)先下后上，并不意味着贷(dài)款好转了，主要因为今(jīn)年国(guó)股行NIM和(hé)营收压力(lì)很大(dà)，一直在压降(jiàng)票据(jù)等低(dī)效(xiào)资(zī)产，对分行(xíng)收(shōu)票额(é)度控制(zhì)很严。4月前(qián)两旬(xún)已经收(shōu)了很多票，后(hòu)面改用其他贷款来冲(chōng)。5月上旬(xún)票据已经(jīng)快要(yào)接近零利率了，信贷再度出现(xiàn)深度负增长，这是4月信贷(dài)斜率过(guò)于陡峭化产生的后(hòu)果，5月份的贷(dài)款可能仍然不(bù)太乐观。

　　在这种背(bèi)景之(zhī)下，市场要想好起(qǐ)来(lái)，必然(rán)要让大家看到(dào)宽信用的(de)信号出现，而这可能还需要一定(dìng)的时间(jiān)。

　　当前市(shì)场存量资金(jīn)博弈(yì)的(de)背(bèi)景不改，而两(liǎng)大主线人工智能和中特估，今年已(yǐ)然累计不(bù)小(xiǎo)的涨幅。中特(tè)估这边，本月还有多只(zhǐ)央企(qǐ)ETF等待进场，而(ér)人工智能这边，在未有增量资(zī)金进场的情(qíng)况(kuàng)之下，再想(xiǎng)继续向(xiàng)上(shàng)，压力不小。

　　本周(zhōu)大(dà)跌之后，但斌更是(shì)罕(hǎn)见的在(zài)深夜抒发感想。大(dà)谈(tán)公(gōng)募基金经(jīng)理的难处，在业绩(jì)和投(tóu)资(zī)信仰(yǎng)之间(jiān)无(wú)法(fǎ)两(liǎng)全。紧接着，炮轰当下市场(chǎng)投(tóu)机之(zhī)风大盛，认为当下市场交易机(jī)制应要有所改变。

　　相信(xìn)，这不仅仅只是(shì)但总(zǒng)一个人的心声。

　　今年以来，市场(chǎng)看着红红火火，但(dàn)很多投资者(zhě)都是“买在3000点，套在(zài)3400点”。公募基金经理更是有苦难言，市场上大热(rè)的(de)人(rén)工(gōng)智能，游资(zī)炒(chǎo)作的(de)“星辰(chén)大海”，根本不(bù)符合他们的(de)机构审(shěn)美。直(zhí)白(bái)点(diǎn)说，市场根本(běn)就是(shì)绕着公募持仓在涨。

　　大家都是有苦难言.......

未经允许不得转载：太仓网站建设,太仓网络公司,太仓网站制作,太仓网页设计,网站推广-昆山云度信息科技有限公司 破壁机能绞肉吗，破壁机能绞肉馅吗